森林里有一只爱打扮的小白兔。
森林里要举行一次比美大赛，小白兔听了开心极了。心想：我要想得第一，首先我得打扮一下。它左想右想，怎么也想不到好的办法。忽然，它看见了鹿的角，心想：要是我有这双美丽的鹿角，就肯定能拿第一。想到这，它就去找了一双鹿角戴上。
它正看着鹿角，一只小狗走过来了。小狗转动着一双又黑又亮的眼睛，真好看！小白兔觉得自己的红眼睛难看死了，要是能有一双黑色的眼睛肯定能更美。于是，小白兔又去找了一双假的狗眼睛。
小白兔正美美的欣赏着自己的打扮，它又看到了一只孔雀张开漂亮的尾巴走着。小白兔不禁看呆了，它高兴地想：如果我有条孔雀的尾巴，挡住我那短短的尾巴，第一名就非我莫属了。它便又找来一条孔雀尾巴装上了。
比美大赛终于开始了，各选手表演得都非常出色。轮到小白兔上场了，它向大家介绍自己是小白兔。台下的观众异口同声地说：“你怎么可能是小白兔呢？你长得像个丑八怪，不可能是小白兔。”说完大家把它给赶下了台。
小白兔非常伤心，它把身上的装扮都脱掉，再次上了舞台。它本来想向大家说明一切的，可上了台却一句话也说不出来，两只红红的眼睛因为流泪而显得更红了。最后，小白兔自己都不知道是怎么走下台的。
比赛结果公布了，小白兔竟然得了第一名。大家一同到小白兔家去庆祝。大家七嘴八舌地说：“那个冒充小白兔的丑八怪被吓跑了，哈哈哈……”小白兔听了非常惭愧。
从此，小白兔再也不打扮了，因为它明白了，自然才是最美的。