在一个美丽的森林里，一棵枝干粗壮的大树上有一只漂亮的小松鼠，这只松鼠长着一双闪闪发光的小眼睛，，拖着一条长长的毛绒绒的大尾巴，它在树上跳来跳去，玩得很开心。
这时，一只浑身火红色毛的狐狸走来了，它的肚子饿得咕咕叫，正在到处找吃。它抬头看见树上有一只美丽的小松鼠，心想：这只松鼠长的细皮嫩肉的，我要吃了它那该多好啊，它眼珠一转，想出了一个鬼点子，它抬起头假惺惺地对松鼠说：“小松鼠，地下有很多松果，你怎么不下来吃啊？”小松鼠想起妈妈说过狐狸是很狡猾的，它的话不可信，于是小松鼠说：“我不饿，你吃吧！”狐狸见没骗着小松鼠，眼珠一转又想出了一个办法，它说：“小松鼠，你的邻居小黄鼠会闭着眼睛在树上跳来跳去，你能吗？”小松鼠想：闭着眼睛跳舞有什么了不起的，我不能输给小黄鼠。于是它就闭着眼睛在树上跳着蹦着，一不小心就掉了下来。
狐狸高兴极了，赶紧跑上前一把抓住小松鼠，张开血盆大口，露出了锋利的牙齿，正准备一口咬下去，在这危急时刻，小松鼠急中生智大声喊道：“老虎来了。”狐狸信以为真，慌忙转头一看，发现没有，小松鼠趁机在狐狸的脸上狠狠抓了一下，狐狸痛得大声叫了起来，小松鼠一溜烟逃脱了，狐狸不但没有吃到松鼠，反而还让自己负了伤，心情糟透了，它灰溜溜地走了。