自从上次乌鸦的肉被狐狸给骗走后，仍然心有余悸，下定决心要报复它。
一天，乌鸦又捡到了一块又大又香的肥肉，它左看看右看看，生怕有人想要跟自己抢这块肥美的肉。确认没人，它才飞到树上，打算饱餐一顿。这时，狐狸看到了，口水就流下了三尺，决定不管怎样，再去骗它一回。
于是，狐狸来到树下，对乌鸦百般讨好，但是乌鸦还是识破了骗局，心想：不如将计就计，捉弄一下这只狐狸。于是它对狐狸说：“你是想要我的肉吧，那好，如果你能追上我，这块肉就归你了。”
此时狐狸已经饿得头昏眼花，也没想太多，就追了上去。乌鸦飞过了一条湍急的河流，然后在对岸停下。狐狸拖着饥饿的身体，费了好大劲，才在另一边制作了一支竹筏，接着就出发了。然而水流太急，竹筏被水冲得越来越远。当狐狸好不容易爬上岸时，乌鸦又飞回到对岸，狐狸只能重新出发。
经过反复的来回，狐狸终于累倒在了岸边。乌鸦说：“谁叫你骗我，现在好了吧，让你自食其果。”说完，便头也不回地走了。