周瑜很妒忌诸葛亮的聪明才干，便故意为难他，让他在十天之内造好十万之箭，可诸葛亮说三天就可以造好，周瑜很高兴，以为他掉进了自己设计好的陷阱里，并让他立下军令状。
诸葛亮找鲁肃帮忙，让他借自己二十条船，用青布幔子遮起来，把一千多个草把子分别排在船的两边，还特地叮嘱鲁肃不要把借船之事告诉周瑜，鲁肃一一照办。
第一天，不见诸葛亮有什么动静。直到第三天四更，诸葛亮让鲁肃跟他一起去取箭。这时，江上雾很大，连对面都看不清。很快，船靠近曹军水寨，诸葛亮知道曹操不敢轻易出兵，便叫士兵擂鼓呐喊，曹操叫了弓箭手朝他们放箭，箭好像下雨一样。不一会儿，船两边就插满了箭，诸葛亮便齐声喊“谢谢曹丞相的箭”，曹操知道上了当，可再追也来不及了。
等船靠了岸，被排来取箭的士兵正好赶到。周瑜知道后，不由得叹到：“诸葛亮神机妙算，我比不上他！”