鸭妈妈的窝里有三个蛋，经过它的精心孵化，两只小鸭钻出了蛋壳。黄黄的羽毛，走起路来一摇一摆的。可爱极了！鸭妈妈心里很纳闷，它想：孵化了那么久，怎么还有只蛋没破呢？于是他去请教鸭村里见多识广的鸭婆婆。鸭婆婆对它说了丑小鸭的故事，还告诫它要好好培养这个蛋。鸭妈妈兴奋地跳了起来。
“小鸭”终于孵出来了！鸭妈妈高兴极了，它把所有好吃的都给了“丑小鸭”。不！应该是“小天鹅”。其它小鸭却仿佛变成“孤儿”，他们对“丑小鸭”又是羡慕又是妒忌。“丑小鸭”也把自己当成“女王”，整天吃喝玩乐，无所事事。一天，鸭爸爸为它请来了一位教师—鸵鸟博士。鸵鸟说：“想成为天鹅得先学会飞。”而“丑小鸭”已过惯了“饭来张口，衣来伸手”的生活。满不在乎地说：“我是世界上最美，最聪明的天鹅。我是天才，不用学飞，也不用学知识！”“不！孩子，天才在于勤奋，聪明在于……”鸵鸟先生话还没有说完，“丑小鸭”已在水中嬉戏了。没办法，鸵鸟只好摇了摇头走了。
时间一天天过去了，“丑小鸭”也一天天长大了，它没有变得像天鹅一样美，而是长成了又肥又胖的大笨鹅。