小木偶来到一片森林，他高兴的说：“我的旅行开始了！”突然，小狐狸从草丛里钻出来说：“哎哟，森林里的路怎么这么难走呀？”小木偶这时才反应过来。小狐狸走时不注意被小木偶抓住了尾巴。小狐狸大声说：“放开我！“小木偶用双手捂住耳朵，小狐狸趁机逃跑了。
小狐狸越跑越远，小木偶抄近路跑终于追上了小狐狸，可正要抓住的时候，小狐狸一下子不见了。小木偶一看，原来小狐狸掉进了一个不见底的洞里，可在小木偶往下看的时侯，一不小心，小木偶也掉进去了。
当小木偶醒来时，小狐狸在他身旁受伤晕过去了。小木偶只能背着小狐狸前进，走啊走来到一扇石门旁前。在石门旁有一个小精灵，小精灵对他说：“我叫爱心精灵，这扇门叫爱心之门，它要用爱心的钥匙来开启它。”说完精灵就不见了。小木偶想什么是爱心的钥匙呢？不管了，先给小狐狸包扎一下伤口吧。过了一会儿，伤口包扎好了。突然那只精灵出现了说：“你找到了爱心的钥匙了，你可以去下一关了。”小精灵拿来起魔杖，往门上一点，门打开了。小木偶背起了小狐狸又继续前过了。
走呀走呀，又出现了一扇门，忽然一只精灵从门中心钻出来，说：“我叫力量精灵，这扇门叫力量之门，这扇门要团结的力量才能打开。”说着精灵又钻回门里去了。这时小狐狸醒了，看见小木偶背着他感动极了。他把红背包还给了小林偶。小狐狸看见小木偶一个人怎么用力推石门，石门都不动。小狐狸就上前帮忙用力一推。石门终于打开了。小精灵祝贺他们通关了。他们来到了第三关，通精灵在等侯说：“勇气之门要用勇气做钥匙才能打开。”小精灵说：“小木偶，如果你想让小狐狸出去的话，必须用你的生命来交换。你愿意吗？”小木偶一听毫不犹豫去说：“我只要小狐狸能出去我愿意”“好！”小精灵拿起魔杖在小木偶头上一点，小木偶立刻倒下了。小狐狸哭了，抱起小木偶走出了地下世界。小狐狸的眼泪滴到了小木偶头上，小木偶的眼睛突然眨了眨，醒过来了，小狐狸看见小木偶活过来。高兴极了，他们俩人成为了好朋友，在森林里过着快乐幸福的生活。